Ibercaja más que duplicó su beneficio en 2019 hasta los 84 millones de euros (M€), gracias a la ausencia de gastos extraordinarios y a la mejora de la actividad comercial.

La entidad cerró el ejercicio con 25M€ menos por margen de intereses totalizando 547,2 M€. No obstante, las comisiones paliaron parte de este descenso con un aumento de 19,2M€, hasta los 394,8 M€. En otras palabras, Ibercaja obtuvo por comisiones el 72% de lo que obtuvo por créditos. Y el aumento de las comisiones, como veremos más adelante, se debe principalmente al aumento de la gestión de activos fuera de balance, actividad que carece de riesgo para la entidad. Al final, gracias a las comisiones, los ingresos recurrentes tan solo cayeron un -0,6%.

El mejor comportamiento de la cuenta de resultados se produjo en la partida del gasto. Los gastos de explotación recurrentes cayeron un -2,1%, y los gastos extraordinarios, que en 2018 fueron de -55,8M€ por el ERE que la entidad pactó con la mayoría de los trabajadores, en 2019 fueron 0€, lo que dejó unos resultados antes de saneamientos en 2019, de 326,5 M€ frente a los 297,7M€ del año anterior.

Finalmente, aunque Ibercaja aumentó las provisiones de 167,3 M€ a 184,5 M€, disminuyó la partida de otras ganancias y pérdidas que en 2018 consumieron 49,6M€ de la cuenta, y este año, 13,3M€. Así, tras aplicar impuestos, el resultado atribuido a la dominante pasó de 40,8 M€ en 2018 a 84 M€ en 2019.

Ibercaja progresa en recursos de clientes, fondos de inversión y planes de pensiones. En recursos de clientes, la entidad creció un 6,6% y alcanzó, por primera vez, los 60.000 M€, destacando Madrid y el Arco Mediterráneo, con crecimientos del 10,6%. Un aumento impulsado, en parte, por los seguros de vida, que crecieron un 9,9% hasta los 27.870 M€ y por más depósitos de la clientela (+3,9%). La distribución de los recursos se desagregó en: (i) 46% en gestión de activos y seguros vida; 47% en ahorro a la vista; y (iii) 7% depósitos a plazo.

Los fondos de inversión están en auge e Ibercaja no desaprovechó la oportunidad. De esta manera, el saldo de fondos de inversión creció un 13,4% hasta los 14.000 M€ situando a Ibercaja como la tercera en entradas netas en 2019 y con una cuota de mercado del 5,1%. La gestión se compone de: 33% renta fija, 16% renta variable, 33% mixtos, 7% garantizados y 10% retorno absoluto y otros.

Por otro lado, también despuntaron los planes de pensiones con un crecimiento del 9,5% en saldo gestionado hasta alcanzar la cifra de 2.574 M€ individuales (+14,5%) y 4.220 M€ de empleo (+6,6%), según datos de Inverco.

La cartera de crédito a particulares cayó un -2,7% hasta los 20.434 M€, donde las hipotecas siguieron ostentando un 93% y 7% en consumo y otros. Y, el crédito a empresas, 7.807 M€ de los cuales el 86% fueron empresas no inmobiliarias. Por lo tanto, la cartera de crédito total retrocedió un 0,3%, una cifra modesta compensada por las anteriores unidades de negocio.

La entidad mejoró en salud, pues volvió a reducir los activos problemáticos en el último trimestre para cerrar el año con 1.918 M€, frente a los 3.042 M€ del año anterior, una caída del -36,9 % que podemos desglosar en: (i) créditos dudosos de 2.275 M€ a 1.293 M€, y (ii) adjudicados, de 767 M€ a 625 M€, mejorando a su vez la tasa de mora hasta el 4%, estando el sector en un 4,8%.

Mejoraron los coeficientes de solvencia con un avance de 82 puntos básicos. Ibercaja logró aumentar la ratio CET1 Fully Loaded, que mide el capital y reservas sobre los activos ponderados por riesgo, de 10,5% a 11,4% (+0,2% por fondos propios, +0,2% por plusvalías y +0,4% por activos ponderados por riesgo), y una ratio de capital total Fully Loaded de 15,5%, por lo que cumple con creces las exigencias que marca el regulador.

El nivel de captación de recursos de Ibercaja destacó por sí solo, una variable que es clave para el crecimiento de cualquier compañía, y más aún, en este 2020 marcado por la incertidumbre.